弟秦王赵廷美继承皇位；便诬陷他与卢多逊密谋造反将赵廷美废为庶人迁居涪陵。
赵元佐深知四叔实乃父皇迫害，出面向宋太宗申辩； 雍熙元年(984年)，赵廷美来到房州(湖北房县)因忧悸成疾而病逝；享年三十八岁。
赵廷美死后赵元佐因病发狂，以致因为小错就用尖刀杀伤侍者。
雍熙二年(985年)赵元佐病情略有好转，宋太宗很高兴为此而大赦天下。
重阳日宫内宴会，赵元佐病刚好不在赴宴之列；诸王宴会后回来经过赵元佐的宅第，赵元佐说：“你们都侍候皇上宴会只有我未到，这是抛弃我啊！”
于是发怒，喝醉酒后在晚上纵火烧宫；宋太宗诏令御史捕捉赵元佐送到中书省审问废为平民，安置在均州；后又召回南宫居住。
宋太宗一咽气，王继恩传统明德皇后李氏几人欲立赵元佐为新君；这不是自己找死吗？但懵懂的明德皇后见宋太宗升天，还是派王继恩召见宰相吕端。
明得皇后召见吕端的用意很明确——威逼他同意立楚王赵元佐为新君。
吕端大事不糊涂，王继恩一伙谋划政变时他已经有所耳闻；现在听到皇后召他人宫知道局势可能有变，果断地把王继恩锁在自